Как выбрать облигации для покупки в период высоких ключевых ставок – советы экспертов

Облигации – это долговые ценные бумаги, выпускаемые компаниями или государствами для привлечения капитала. Покупая актив инвесторы фактически предоставляют заем, за что получают фиксированный процентный доход. При этом размер дивидендов зависит от процентной ставки и надежности эмитента. 

👉 Например, государственные облигации США на 10 лет при текущей доходности около 3,5% годовых позволят получить $350 в год с каждой вложенной тысячи долларов.

В нынешних условиях инвесторам стоит разобраться, какие облигации покупать при повышении ключевой ставки. Ценные бумаги по надежности не уступают депозитам, но способны дать больший профит. Наши эксперты 🧠 помогут разобраться в этом вопросе.

Выбор облигаций для инвестирования

Новичкам нужно придерживаться пяти простых правил:

• 🏦 выбирайте облигации с высоким кредитным рейтингом от надежных агентств (Moody’s, S&P и Fitch). Этот параметр указывает на низкий риск дефолта и надежность эмитента;
• 💰 сравнивайте доходность различных облигаций, учитывая тип купона (фиксированный или плавающий) и частоту выплат. Высокая доходность привлекает новичков, но важно учитывать риски, связанные с ней;
• ⏳ облигации с разными сроками обращения подходят для разных инвестиционных целей. Краткосрочные облигации (до 3 лет) меньше подвержены рискам изменения процентных ставок, а долгосрочные (более 10 лет) предлагают более высокую доходность, но связаны с большим риском;
• 📊 выбирайте облигации, которые активно торгуются на бирже и имеют высокую ликвидность. Это обеспечит возможность быстро купить или продать облигации по рыночной цене в случае необходимости;
• 📑 обратите внимание на налоговые льготы и обязательства, связанные с инвестированием в облигации. Например, муниципальные дают налоговые преимущества, что увеличивает их привлекательность для некоторых инвесторов.

Теперь подробно рассмотрим, какие облигации выгодно купить сейчас, то есть в условиях высокой ключевой ставки.

Гос. облигации США 🇺🇸

Самые выгодные облигации – это государственные. Они обеспечивают максимальную надежность. В период высоких ставок их доходность возрастает, что делает их привлекательными для консервативных инвесторов. В настоящее время доходность 10-летних облигаций США составляет около 3,5% годовых. Эти облигации подходят для тех, кто хочет минимизировать риски и получить стабильный доход.

Корпоративные облигации инвестиционного уровня 🏢

Ценные бумаги крупных компаний с высоким кредитным рейтингом также являются хорошим вариантом для инвестиций. В условиях высоких ставок их доходность достигает 4-5% годовых и выше. Например, облигации таких гигантов, как Apple или Microsoft, предлагают привлекательную доходность при относительно низких рисках. Это отличный выбор для тех, кто готов принять умеренный риск ради более высокого дохода.

Муниципальные облигации 🏙️

В качестве эмитента выступают местные органы власти. Основное преимущество таких ценных бумаг – освобождение от федерального налогообложения в США, что увеличивает их реальную доходность. В зависимости от региона и кредитного рейтинга, доходность актива варьируется от 2,5% до 4% годовых. Они подходят для инвесторов, желающих оптимизировать налоговую нагрузку и получить стабильный доход.

Высокодоходные (джанковые) облигации 💼

Это самые доходные облигации для агрессивных инвесторов. Они выпускаются компаниями с более низким кредитным рейтингом, но предлагают значительно более высокую доходность, часто достигающую 7-8% годовых и выше. Примером могут служить ценные бумаги развивающихся рынков или стартапов. 

☝️ Инвесторы самостоятельно определяют, какие облигации лучше покупать, отталкиваясь от стартового капитала, своих целей и допустимого уровня риска. 

❓ Почему в облигации выгодно инвестировать в период роста ключевой ставки

Ключевую ставку определяют центральные банки. Она напрямую влияет на стоимость заемных средств и доходность облигаций. В периоды повышения ключевой ставки доходность новых ценных бумаг растет, предлагая инвесторам более высокие дивиденды. Сейчас можно использовать короткие облигации для спекулятивных сделок, потому что монетарная политика регуляторов динамично меняется.

🎉 Рассмотрим пример американских государственных облигаций. В период с 2021 по 2023 год Федеральная резервная система (ФРС) США увеличила ключевую ставку с 0,25% до 5,25%, что привело к росту доходности государственных облигаций. В начале 2021 года доходность 10-летних казначейских облигаций составляла около 1%, а к середине 2023 года она выросла до 3,5%. ➡️ Инвесторы, купившие облигации в период повышенных ставок, смогли обеспечить себе более высокий фиксированный доход на протяжении срока действия облигаций.

🏦 Инвестирование в облигации в периоды роста ключевой ставки позволяет получать более высокий доход, соответствующий текущим 💹 рыночным условиям. Это особенно выгодно для долгосрочных инвесторов, ищущих стабильные и надежные источники дохода. 

Инвестиции в российские ОФЗ: что это такое, что нужно знать, где купить 

ОФЗ – это государственные долговые ценные бумаги, выпускаемые Министерством финансов Российской Федерации. Они считаются одними из самых надежных инвестиционных инструментов в России, поскольку их доходность и возврат капитала гарантированы государством. Подробно расскажем, какие ОФЗ покупать в период роста ключевой ставки.

❓ Что такое ОФЗ

Облигации федерального займа – долговые обязательства, которые государство берет на себя перед инвесторами. Владелец ОФЗ фактически предоставляет заем государству, а взамен получает регулярные дивиденды и возврат номинала по истечении срока действия ценной бумаги.

⚡ Основные типы ОФЗ

Чтобы понять, какие ОФЗ купить сейчас, нужно изучить основные их типы:

• облигации с фиксированным купонным доходом, выплачиваемым регулярно (например, каждые 6 месяцев);
• облигации с доходом, привязанным к какому-либо индикатору, например, к ставке RUONIA;
• облигации, номинал которых индексируется в зависимости от уровня инфляции.

Тип ценной бумаги отображается в ее тикере.

🗳️ Как выбрать облигации для покупки

Правила выбора ОФЗ:

• 🔓 ценные бумаги считаются высоконадежными, так как их доходность и возврат капитала гарантированы государством;
• 💲 доходность ОФЗ зависит от типа облигации и текущих рыночных условий. На сегодняшний день доходность может варьироваться от 5% до 8% годовых;
• ⌛ ОФЗ выпускаются на различные сроки, от 1 года до 30 лет. Инвесторы могут выбрать облигации, соответствующие их инвестиционным целям;
• ♾️ ОФЗ торгуются на Московской бирже, что обеспечивает их высокую ликвидность. Инвесторы могут купить или продать актив в любой рабочий день.

В соответствии с этими параметрами, можно определить, какие облигации купить новичку с минимальными рисками.

🧑‍🏫 Где купить ОФЗ

ОФЗ можно приобрести на Московской бирже через брокера. Для этого необходимо открыть счет в одном из лицензированных компаний. Пошаговая инструкция:

1. Выберите надежного брокера, предлагающего доступ к торгам на Московской бирже. Например, Тинькофф, Сбербанк или БКС.
2. Оформите брокерский счет, предоставив необходимые документы и заполнив анкеты. Этот процесс можно пройти онлайн или в офисе брокера.
3. Переведите средства на брокерский счет. Это можно сделать через банковский перевод или с помощью других методов, предлагаемых брокером.
4. Используйте торговую платформу брокера для поиска и выбора подходящих ОФЗ. Обратите внимание на доходность, срок обращения и другие параметры.
5. Совершите сделку через торговую платформу брокера. Укажите количество облигаций и цену покупки.

Теперь вы знаете, как выбрать облигации для инвестирования и приобрести ценные бумаги. 

Заключение

Если у вас остались вопросы относительно того, какие облигации выгодно купить сейчас, нужно пообщаться со специалистами. Наши опытные аналитики подробно расскажут о специфике этого инструмента. Можно записаться на консультацию сейчас в режиме онлайн, просто заполните форму.